基础设施并购尽调的底层逻辑与行业特殊性
内容重点
- 二级专题
- 三级关键知识点
- 基础设施资产的本质
- 工具：基础设施并购十看模型
- 股权收购与资产收购差异
基础设施类项目并购尽调方法案例与交易风险控制
基础设施并购尽调的底层逻辑与行业特殊性之后继续拆到交易结构与尽调范围界定和资料核查与数据真实性验证方法，让参训团队知道第一轮该跟进什么
授课讲师：
俞晓牧 · 全球资本运作与投融资实战专家
适合对象
投资发展部战略投资部风控合规部法务部财务部审计部工程管理部运营管理部项目公司管理层等、基础设施类资产常被视为现金流稳定收益可预测抗周期能力较强的投资标的但在并购实务中项目真实价值往往不只取决于财务报表利润而取决于底层资产的合法性特许经营权…
课程定位与主要问题
《基础设施类项目并购尽调方法案例与交易风…》更强调计划拆解、节点管理、干系人沟通和问题升级与小组练习、过程记录和后续任务的连接
核心收益
- 目标边界更清楚：范围变化、进度节点和协同责任，先讲清对象、约束和判断标准
- 围绕基础设施并购尽调的底层逻辑与行业特…梳理关键判断点，避免停留在概念解释
- 借助交易结构与尽调范围界定完成一次可复盘的应用演练
- 输出资料核查与数据真实性验证方法相关的后续跟进清单，方便课后跟踪
课程背景与交付信息
、目标与适用对象
基础设施类资产常被视为现金流稳定、收益可预测、抗周期能力较强的投资标的，但在并购实务中，项目真实价值往往不只取决于财务报表利润，而取决于底层资产的合法性、特许经营权或收费权的可执行性、工程质量与设备状态、政府付费和调价机制、区域需求、安全环保合规以及投后整改成本
本课程旨在帮助参训人员建立基础设施并购尽调的系统方法，将看资料升级为穿透式验证，将发现问题进一步转化为风险评级、估值调整和交易条件设计
课程时间
7小时
授课方式
讲师讲授、案例研讨、情景演练、互动答疑
课程内容重点
01基础设施并购尽调的底层逻辑与行业特殊性
02交易结构与尽调范围界定
03资料核查与数据真实性验证方法
04实地走访与现场尽调方法
05经营尽调——收入、客户、合同与现金流质量
06财务尽调——盈利质量、现金流、债务与估值调整
课程大纲
交易结构与尽调范围界定
内容重点
- 梳理模块二 交易结构与尽调范围界定的范围边界、关键节点和协同对象
- 拆解模块二 交易结构与尽调范围界定的计划推进、风险预警和问题升级步骤
- 交易对象识别
- 控股、参股与联合投资
- 存量项目与建设期项目
资料核查与数据真实性验证方法
内容重点
- 梳理模块三 资料核查与数据真实性验证的范围边界、关键节点和协同对象
- 拆解模块三 资料核查与数据真实性验证的计划推进、风险预警和问题升级步骤
- 尽调资料清单设计
- 工具：基础设施类项目尽调资料清单模板，按主体、项目、资产、收入、财务、债务、工程、安全环保分类
- 资料完整性与有效性
实地走访与现场尽调方法
内容重点
- 梳理模块四 实地走访与现场尽调方法的范围边界、关键节点和协同对象
- 拆解模块四 实地走访与现场尽调方法的计划推进、风险预警和问题升级步骤
- 现场走访目标
- 基础设施现场重点
- 工具：现场走访检查表；输出：现场问题照片清单、资产核验记录、运营台账对照表
经营尽调——收入、客户、合同与现金流质量
内容重点
- 梳理模块五 经营尽调——收入、客户、的范围边界、关键节点和协同对象
- 拆解模块五 经营尽调——收入、客户、的计划推进、风险预警和问题升级步骤
- 收入来源核查
- 长期合同有效性
- 区域需求与客户稳定性
财务尽调——盈利质量、现金流、债务与估值调整
内容重点
- 梳理模块六 财务尽调——盈利质量、现的范围边界、关键节点和协同对象
- 拆解模块六 财务尽调——盈利质量、现的计划推进、风险预警和问题升级步骤
- 收入确认质量
- 核查收入确认是否有合同基础、结算依据、验收文件、开票记录和回款记录
- 应收账款与回款风险
法律尽调——主体、权属、合同、特许经营与合规资质
内容重点
- 梳理模块七 法律尽调——主体、权属、的范围边界、关键节点和协同对象
- 拆解模块七 法律尽调——主体、权属、的计划推进、风险预警和问题升级步骤
- 主体资格与股权结构
- 公司设立、历史沿革、股权代持、出资瑕疵、股权质押、限制转让、优先购买权
- 案例：项目公司存在小股东优先购买权，未提前取得放弃函导致交易交割延迟
工程技术尽调——基础设施并购的核心差异点
内容重点
- 梳理模块八 工程技术尽调——基础设施的范围边界、关键节点和协同对象
- 拆解模块八 工程技术尽调——基础设施的计划推进、风险预警和问题升级步骤
- 项目建设合法性
- 工程质量与缺陷
- 设计标准、施工质量、隐蔽工程、第三方检测、质保责任、历史维修和工程索赔
讲师介绍
俞晓牧
全球资本运作与投融资实战专家
哈佛大学MBA，20年资本运作实战经验，曾任头部PE执行董事。擅长全球资本运作、并购重组及IPO辅导，累计操盘百亿资金，辅导超百家项目，哈佛等十余所顶尖高校教授导师
查看讲师主页课程差异说明
本课程页面围绕《基础设施类项目并购尽调方法案例与交易风险控制》重点呈现课程定位、适合对象、核心收益和 8 个主要模块，便于快速判断培训匹配度
课程常见问题
这门课适合哪些学员参加？
适合投资发展部战略投资部风控合规部法务部财务部审计部工程管理部运营管理部项目公司管理层等、基础设施类资产常被视为现金流稳定收益可预测抗周期能力较强的投资标的但在并购实务中项目真实价值往往不只取决于财务报表利润而取决于底层资产的合法性特许经营权或收费权的可执行性工程质量与设备状态政府付费和调价机制区域需求安全环等需要系统提升相关能力的人群
学习这门课可以获得什么收益？
能力输出，并结合课程中的工具、案例和练习推动企业培训落地
企业可以基于这门课做定制吗？
可以。正式交付时可结合企业行业、岗位对象、当前问题和培训时长，对案例、练习和重点模块做适配
