新质生产力下企业投资决策与风险管理

可选交付版本

不同版本会按参训对象、课时长度和案例深度做取舍，最终课纲以需求沟通后的方案为准。

新质生产力下企业投资决策与风险管理推荐版本

适合作为默认学习方案，完整覆盖本课程的核心目标、主要模块和实操安排。

新质生产力下企业投资决策与风险管理（可选版本）可选版本

1天交付版本，适合按培训时长压缩或展开课程内容。

课程大纲

新质生产力解读

二、产业链供给链优化升级

1. 不断增强产业链和供应链的韧性和竞争力
2. 推动传统产业高端化，智能化，绿色化转型
3. 加强产业链关键核心技术国产替代能力

三、新兴产业和未来产业解读

1. 八大战略新兴产业
1. 新一代信息技术
2. 生物技术
3. 新能源
4. 新材料
5. 高端装备
6. 新能源汽车
7. 绿色环保及航空航天
8. 海洋装备
2. 六大未来产业

新质生产力下企业投资评价及决策分析

四、投资决策策考虑的因素

1. 全部投资收益指标
2. 资本金投资收益指标
3. 各个投资方资本金收益指标
考量方法：NPV净现值法，财务内部收益率，投资回收期

五、投资决策的量化指标

1. 潜力指标
2. 供给指标
3. 需求指标
4. 分配指标

六、投资项目综合评价

1. 投资方案必选：独立型方案，互斥型方案
2. 参数考量：时间类参数，融资相关参数，收益相关指标，评价标准类指标

七、投资决策关注要点

1. 项目筛选：商业模式评估，管理团队评估，收益风险评估
2. 项目全面分析：宏观环境，行业与市场分析，竞争格局分析，发展规划
3. 项目尽职调查：法律尽调，财务尽调，商业尽调
4. 企业估值：相对估值法，绝对估值法，资产基础法
5. 对赌条款：估值调整条例

新质生产力下企业投资之风险管理

二、主要风险类型

1. 收购类型的风险：资产收购，股权收购
2. 转让类型的风险：增资扩股，阶段性股权融资，包销，建设承包
3. 合作类型的风险：共同成立项目公司，联合建设，参建

三、风险管理来源分析

1. 尽职调查：财务尽调，法律尽调
2. 对赌机制：门槛收益约定，股份回购
3. 其他风险：税务，政策变化，合作方
4. 当前形势下典型风险：集中暴雷，破产重组，项目清算

四、企业并购，重组和资产管理之风险管理核心要点

1. 估值
1. 主要方法的差异—成本法，收益法，市场法等
2. 估值调整机制
2. 对赌机制
1. 关于股权投资中的对赌与回购有效性问题分析
2. 强制性对赌条款
3. 双向业绩对赌问题分析
4. 超额对赌问题：超额业绩奖励的模式与规范
3. 公司治理及控制权
1. 股权结构设计与控制权问题

五、风险管理预警机制与策略

1. 确立符合企业战略定位的收购原则
2. 选择渐进式稳步推进的收购策略
3. 规避尽职调查信息不对称陷阱
4. 快速整合发挥协同效应
5. 构建快速反应的财务风险预警机制
案例分析1：众信旅游购买华远国旅100%股权

适合对象

公司高管、企业财务人员、企业投资条线人员、风险管控从业人员

课程定位

现场管理、质量改善、流程增效或供应链协同训练需要的不只是方法介绍，还要处理现场动作不稳定的问题

核心收益

对齐现场问题、质量波动和改善节点，先把训练目标落到真实工作场景
围绕新质生产力解读明确判断口径和处理优先级
用新质生产力下企业投资评价及决策分析安排练习，检查方法、工具和流程是否可用
带走新质生产力下企业投资之风险管理相关的复盘问题和跟进清单

课程背景与交付信息

2024年两会具体内容是什么呢？未来经济发展又有哪些新方向？国家制定的相关政策是如何引导经济发展和产业优化升级？新质生产力如何影响各行各业的未来发展？

本课程《新质生产力下企业投资决策及风险管理》主要深度解析中央经济对新质生产力发展的主要看点，以及在新质生产力发展趋势下的投资方向，提高企业在新质生产力赛道下

投资方面的综合评价能力，以支持投资决策；同时辅以高效能的全面风险管理，提升学员在实施过程中的监管能力和风险控制水平，提高项目后评价水平和项目管控的综合能力；与学员的业务实践结合起来加以分析和运用，更好地助推工作

课程时间

1天，6小时

授课方式

专业内容讲授、案例剖析、课题讨论

课程内容重点

01新质生产力解读

02新质生产力下企业投资评价及决策分析

03新质生产力下企业投资之风险管理

讲师介绍

蒲雁

企业投融资实战专家

蒲雁，企业投融资实战专家，高级经济师，CFA。14年央企及金融机构经验，主导115亿元重组及196亿元融资。擅长投融资、资本运作及REITs，服务政府国企与金融行业

政府国企金融银行房地产交通基础设施互联网科技

查看讲师主页

课程常见问题

这门课适合哪些学员参加？

公司高管、企业财务人员、企业投资条线人员、风险管控从业人员。

学习这门课可以获得什么收益？

对齐现场问题、质量波动和改善节点，先把训练目标落到真实工作场景；围绕新质生产力解读明确判断口径和处理优先级。

课程通常安排多长时间？

课程通常可按1天，6小时安排，具体节奏会结合企业培训目标、学员基础和现场安排确认

课程采用什么授课方式？

课程主要采用专业内容讲授+案例剖析+课题讨论，强调理解、讨论、工具练习和业务场景应用