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张宇:大型投资项目管理 --大型产业投资项目的管理精讲

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课程概要

培训时长 : 3天

课程价格 : 扫码添加微信咨询

课程分类 : 投融资

课程编号 : 4418

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适用对象

董事长,高级管理者,所有参与投资的人员

课程介绍

【课程对象】董事长,高级管理者,所有参与投资的人员

【课程时间】3天(6小时/天)

【课程背景】            

在大型产业投资的过程中,因为涉及的资金巨大,融资渠道多样,政府审批繁琐,相关法律及条例限制复杂,专业人员数量分布较广等诸多原因,使这类项目在投资运作过程中,经常会出现管理混乱,重点遗漏的现象,严重影响到了投资的效率和安全。另外,大型产业投资项目,因为专业性强,牵涉阶层广泛,监管层级较多等因素,在整个投资流程中,极容易出现意想不到的负面后果。

  • 如此庞大的团队如何管理,有什么可以值得借鉴的经验?
  • 投资过程中需要考虑的因素太多,有没有相关的原则可以遵循?
  • 项目过程的进展并不均匀,如何多项目有序进行?
  • 什么是大型产业投资中最重要的环节,该如何把控?
  • 如何做到投前有序,合约严谨,投后不乱?
  • 大型投资需要在投前,变更和投后做什么样的特别工作?
  • 常驻员工和外聘专家该如何统一管理配合,如何控制管理成本和效率?

 

这些问题是每个大型产业投资项目中都会出现的问题,投资界普遍认为,随着被投企业的规模和监管层级扩大,操作投资的难度会呈几何级数上升,如何管理和控制整个投资过程就成了投资公司运营过程中最重要的事情之一。

IFC集团的董事执行主席张宇,有着十几年的企业并购经验,他是日本软银集团在亚洲的代表之一,有着丰富的投资经验,他主持过包括雷士照明,亚势备份软件,Schrodinger制药等诸多大型投资项目及后续的资本运作和上市的过程,通过众多的实例,他将与我们分享大型项目投资过程中的资源管理,资本运作,投资避险等诸多方面的实际经验和策略,帮助企业解决大型产业投资中的管理混乱,隐患不断的困局。

 

【课程收益】

  • 学员将理解最重要的大型投资被投企业管理制度-观察员制度
  • 学员将重点理解多方合作的管理原则.
  • 学员将会大型投资过程中的流程控制.
  • 学员将通过实例了解到整个投资的过程和风险点的控制.
  • 学员将初步理解对被投企业保持影响的方式.
  • 学员将理解投资过程中的内控环节。
  • 学员将学会投资过程中资源的有序调配。

【课程特色】

本课程一直以来,在美国和香港等金融中心,作为投资高级管理课程,深受高层管理阶层的欢迎和重视.普遍被认为最适合于高级管理人员的必修课程,是投资管理专家业务水平的试金石.

 

主讲的张宇老师,在香港执业期间,在此方面经验丰富,业绩骄人,受到了北京市股权交易所的邀请,参与了众多大型国企混改的过程.他致力于推广这门在欧美被极端重视的课程,将多年的实际经验,结合中国企业的特性,对精髓进行了完美的诠释,一经推出,便受到了学员,特别是有志于投资TMT,大健康,AI等新兴产业的企业热情欢迎和高度评价,学员普遍认为:这门课程令他们耳目一新,他们了解到了以国际最先进的投资企业-软银为代表的大型投资集团,是如何管理,组织大型产业投资的过程,并如何进行相关的资本运作和被投企业管理的。

【课程对象】董事长,高级管理者,所有参与投资的人员

【课程时间】3天(6小时/天)

 

 

【课程大纲】

 

第一天


 

大型投资项目管理

实例:日本软银集团的项目管理方式全介绍-精讲

 

内容扩展:

1.分级式SPV项目管理

利用SPV融资的管理

利用SPV把控核心技术和人员

利用SPV分割表内和表外资产

投资过程中利用SPV隔离风险的管理

SPV实现资产保护和股权影响的方式

分级SPV的资本运作方式

 

  1. 人力资源管理

利用大数定律来确定投资前期的人力分配

专用但不久用-原则

全局观的灌输和把控

不同项目的奖励系数-激励员工的原则

建立外部监督机制

合作渠道的提前预设

统计原则

 

项目人力管理-多次定级法

  1. 不同项目的资源分配优先原则
  2. 根据现金预案设定人力资源上限
  3. 投资经理人负责制
  4. 成立投前审批团队
  5. 为项目第一次定级-原则
  6. 项目初审的原则和资源分配
  7. 尽调前的二次定级-原则
  8. 尽职调查的人力资源分配
  9. 尽职调查的陷井-初步讲解(后续章节详解)
  10. 根据尽调结果的第三次定级-原则
  11. 投中人力资源管理和分配
  12. 投中各方配合-以法律团队为核心的组织原则(重点)
  13. 投后定期分级原则
  14. 投后管理的人力资源分配

 

第二天


 

投前及投中管理

课程中将使用如下案例:

中国某大型企业收购某地方性电解铝生产型企业

中国某大型企业收购某地方性水电站

中国某大型科技企业收购某TMT企业

中国某大型科技企业收购某AI语音识别企业


 

某大健康企业的融资对赌协议漏洞

中国某化工企业的企业托管困局

中国某大型科技企业的上市进程失败及相关后果

中国某房地产企业在融资过程中的失误

中国某集团公司增加债务的后果

  1. 大型产业投资-投前的甄别

利益相关方分析

表外的秘密

数据盲点的调查

潜在成本缩减估算

潜在利润估算

被投企业所在地域评估

融资空间的评估

势力范围的确定

 

  1. 尽调过程

被投企业人力资源成本重新估算

被投企业核心技术市场价值重新估算

被投企业潜在法律风险重新评估

被投企业潜在成本重新评估

被投企业股权影响重新分析

被投企业财务及经营状况重新分析

尽调的陷井

 

3 大型产业投资投中管理-如何保证投资权力和收益

董事会的影响

对运营过程的影响

终极原则:法制不如人制-观察员制度(精讲)

对赌协议的风险防范

对人事权的影响

 

 

  1. 投后管理及精彩案例

 

投后管理财务篇

控制住合适的债务水平

保证被投企业经营处于资本市场的热点区域

资产减值的控制

 

投后管理-资本运作篇

边际成本的游戏

通胀预期下资本市场追求的各项指标分析

保持高估值的操作

上市及上市前的准备工作

 

精彩案例:

中信证券收购开诚电器的投后管理案例

腾讯收购酷我音乐后的投后管理案例

亚势备份的软件的投后管理-上市融资之路

雷士照明的B轮投资及上市

某国某大型铝生产企业收购案-拆分重组规避债务的神操作

中国某企业印尼苏门答腊造纸厂收购案-你根本无法立足的境地


 

万科地产在香港发行私募基金的方案

网易云音乐的融资方案及上市

资本的奇绩-Shrodinger分子制药的扩股及上市-一年百倍的增值

 

总结:大型产业投资的难度和收益点

 

 

 

 

 

 


 

 

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• 张宇:战胜经济下行-经济低谷中的巨幅利润 --境外金融操作-经济越差,收益就越高的秘密
【课程对象】董事长,直接高级管理者【课程时间】2天(6小时/天)【课程背景】            任何一个国家的经济发展,都会不可避免地经历波峰和低谷.在高峰时进行资产的大量投资,固然能够极大地提高商业利益,但也要承受经济低谷时的打击,这种风险和收益,随着借贷水平的提高而变得异常凶险.同时,当经济低谷时,有什么金融操作可以实现利益的巨幅增长呢?什么是风险对冲?什么是差价合约?差价合约是如何实现杠杆的?经济下行情况下,有哪些方面可以赚取巨额利润?哪些金融工具可以实现逆市赚钱?他们的风险点在哪里?如何根据情况设定杠杆率?对冲经济下行所赚取的利润应该通过什么方式进行避税处理?闲置运营资金怎样运用操作实现无风险套利? 这些是经济下行过程中,每个想在这个痛苦区间挣扎的企业,最为关注的问题.在经济低谷时,通过境外金融工具手段实现利润巨幅增长,是一个精心计算的过程. IFC集团的董事执行主席张宇,将和大家分享他的第一手经验.IFC集团旗下,拥有世界上最大的金融衍生品交易平台(www.ifcmarkets.com),同时经营着数百亿美元的私人基金,他本人是亚洲地区顶级的资本运作专家,在每个国家经济下行的情况下,都帮助自己企业投资人,完成了风险的转移和利润的大幅提升.  【课程收益】学员将理解如何用全新的眼光审视风险对冲投资学员将理解国际最先进的投资理念学员将会理解配合股票及差价合约的方法和原则学员将了解国际优秀投资专家是如何操作风险对冲学员会得到只有在大型金融企业高层才能体会到的金融理念和知识学员将学会如何识别致命的投资风险学员将学会如何利用经济下行,找到合适的投资产品学员将学会分析不同境外金融对冲产品的优缺点和使用原则学员将学会设定金融产品的杠杆率学员将学会境外避税的原则和技巧学员将学会境外企业股权结构设定的初步技巧学员将学会无风险套利的操作和原则【课程特色】本课程以前一直在新加坡和香港,纽约等资金中心授课,是拥有超过二十年历程,非常成熟的知识体系,随着各个国家的经济进入衰退周期,当事国家的企业和个人高净值客户会极为关注本课程中所讲的避险及赢利模式.张宇老师2012年起,在新加坡开始,每年都要多次讲述本类课程,受到了亚洲各个国家大型企业的一致好评,学员们普遍认为:金融界高层的想法,颠覆了他们作为实体企业或单一投资金融企业管理者的认知,原来经济下行对企业来讲并不是坏事. 【课程对象】董事长,直接高级管理者【课程时间】2天(6小时/天)  【课程大纲】经济下行的投资策略 一、可操作的金融产品综述金融产品逆市获利的原理金融产品综述-实现加杠杆提高利润,减少资金占用金融产品精讲-期权类及衍生品类金融产品精讲-股权类及差价合约类相关金融产品的成本相关金融产品的风险评估 二、投资策略制定如何组合金融产品从本行业下手-市场下行的分析从本行业下手-选择合适的金融工具从本行业下行-设定合适的杠杆率及资金占用选择合适的投资科目如何根据企业自身的财务特点制定对冲方案对冲类产业投资对冲投资的避税及境外股权结构投资前的公司结构准备-精讲投资前的股权结构设立-精讲投资后的避税处理-CRS详解投资后的避税处理-资产持有状态详解  总结:经济下行波动与赢利操作手法的磨合及提高       
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【课程对象】高净值人群和企业家【课程时间】1-2天(6小时/天) 【课程背景】            企业和个人在经营活动中,不可避免地受到风险的威胁,如何保全和隔离财产使其不受经营等风险的困扰,是每个企业家和高净值人群比较关心的话题,随着现代保险业和信托业等金融行业的飞速发展,大量的产品都标称能够做到资产的隔离,但实际效果又如何?真正的专家级资产隔离和保全,到底是如何操作的?什么样的保险和依托能做到资产隔离?什么是法律的优先级别,什么是故意无效条款?能够做到资产保全的保险产品应该是什么样的?具有保护性的信托产品应该是如何的?什么是金融隔离产品的底层法律框架?有什么办法,能最低限度地保护自己的资产隐私和安全。 这些是关系到每个拥有高净值资产的人最重要的话题IFC集团的董事执行主席张宇,有着十几年的财富管理经验,他管理着世界上最大的金融合约交易平台IFC,和亚洲地区最大的私人银行业务,他的客户包括了国内和国际华人圈中最富有的人士。2017年,张宇老师推出了他的畅销书《全球联动征税和资产保护》,刊印4版,深受业界人士欢迎和好评,张宇老师会结合中国的实际情况,和目前国内国际最先进的避理念,向我们讲述在大征税及经济波动时代的资产保护和资产组合的原则和方法。【课程收益】学员将学会通过交叉控股和分级控股保护财产隐私的方法学员将理解信找和保险等工具的机制学员将学会如何判断资产隔离保全的有效性学员将学会信托和保险产品的底层法律框架学员将学会如何避免资产隔离过程中的法律风险学员将初步学会利用资本运作的方式实现资本保全的终极技巧【课程特色】2017年,张宇老师发行了他的作品《全球联动征税和资产保护》,一经推出,便受到了读者的强烈欢迎,刊印四版,成为当年的畅销作品。本课程就是资产保全(Asset Protection)r 经典教程,课程推出后,很多中国国内的企业家会专程来到新加坡和香港,听取这门课程,大型私人财富机构,如瑞银,摩根大通等,都将这门课程安排入了他们对自己客户的培训当中。 主讲的张宇老师,为中国的法律和政策环境为他久负盛名的课程 (该课程曾登陆北京电视台,彭博社,路透社等大牌媒体)进行了改良,在国内高净值人群中取得了极好的反响,学员普遍从这个理论性和实践性兼有的课程中受益.【课程对象】高净值人群和企业家【课程时间】1-2天(6小时/天) 【课程大纲】 资产的所有权结构是资产保护的核心资产控股的股权结构详解交叉控股详解分级控股详解资产结构的关键因素资产结构的巧妙应用实例:三星控股的股权结构实例:苹果公司5%所得税率的实现-三明治式结构 现代信托-资产隔离的有效工具信托的避税功能详解信托的商业控制功能详解资产和权利的关系-信托的终极转换机制信托的巧妙应用领域实例:信托控股的资本游戏实例:信托避遗产税案例分享 现代保险及信托的风险规避及底层框架受益人的问烦恼法律的优先级别故意无效的条款预防法律及政策变化的框架起作用的关键点实例:无效的保险产品实例:无效的信托产品 境外资产保全和资产隔离离岸帐户与境外帐户的巨大区别CRS-政府了解你资产的途径实例:境外超过100万美元,依然可以隐身的企业家们实例:境内境外联动的税收体系如何运作?什么是税务公民?税务公民的变更技巧节税中的操作-加比规则的巧妙应用 其它资产隔离的技巧企业托管租赁融资优先控股权的技巧经营权和产权的分离基金会的资产隔离功能    全课总结:资产隔离操作的最大难度是:规避法律和政策变更的风险      
• 张宇:贝企业内部人员引发的风险防范 --企业管理难题系列
【课程对象】高级管理及企业家【课程时间】1-2天(6小时/天) 【课程背景】            企业在运营的过程中,企业内部人员引发的风险往往非常难以防范,这些风险是由企业内部员工有意或无意识的状态下引发的,内部风险不但影响极大,而且难以预见和防范,针对内部风险的防范体系对企业来讲尤为必要。什么是企业监管的盲区?什么是企业应急预案?如何才能最小限度地减少内部风险?监督机制怎样才算合理?为什么问题只有发生灾难性后果才会暴露出来?怎样把暴发的风险限制到最小范围? 内部风险有时并不能起企业的完全重视,特别是业务发展极为快速的企业,导制内部人员引发的风险积聚起来引发灾难性的后果,已经成了公司治理的重灾区和难点。IFC集团的董事执行主席张宇,管理着香港地区最大的金融机构之一,也是亚洲地区发展最快,管理最为严谨的公司之一。张宇老师对于企业内部人员引发的风险防范和治理有着独到的第一手经验和理解,在这里,他将与我们分享,那保证国际一流企业在商场上纵横捭阖的公司治理艺术。【课程收益】学员将学会如何使企业信息透明的机制建立的原则学员将学会如何使企业员工有传达重要信息的途径的方法和原则学员将学会从外部来清肃和监管企业内部的方法和原则学员将学会测试公司内部信息管理水平的方法学员将学会恰当地授权的方法学员将完全理解“用权力来监督权力”的哲学【课程特色】本课程,是在大型企业管理中的高管必修课程之一,不同于诞生于几十年前国内传统的此类课程,本课程是近年来,发展于大型跨国集团内部高层的新管理思路和方法。在2008年金融危机后,大量的国际企业实现重生和高速发展的宝贵经验。 主讲的张宇老师,自从2012年接手IFC这家世界最大的金融合约交易平台之后,对企业进行了多次改组,肃清了企业内部的风险,建立了完美的行政监督及风险防范体系,使该集团在随后的近十年实现了高速安全的发展,在应用这些技巧和原则时,对本课程中的管理艺术有着切身的体会和独到的经验。参与过本课程的大型公司高管人员普遍表示:课程使他们重新审视了管理工作中的盲区,和对企业内部实力平衡这一基本原则,课程中这些管理技巧和原则会为他们随后的管理事业提供很强的支持和帮助。【课程对象】高级管理及企业家【课程时间】1-2天(6小时/天) 【课程大纲】 内部人员引发的风险-背景信息传导的不透明企业内部责任不明确企业中部分阶层权力过大企业员工压力不平均缺乏公正的监督机制实例:某大型制造企业的内部管理漏洞 内部人员引发的风险治理-从权利平衡收权与放权的时机把握流动的权利范围和明确的上下级制度决策审核机制至少三股制衡的力量保持终极的制约力量实例:某大型制造企业的内部管理治理-人事及组织结构调整 内部人员引发的风险治理-从信息传导下手故事:从日本式的办公室讲起故事:宋朝的登闻鼓建立起底层员工向高层信息传递的机制增加员工反映信息-减少无用信息-如何取得平衡信息处理负责人制度故事:清朝的汇考府信息长久保留制度-追责制度的建立实例:某大型制造企业的内部管理治理-管理责任调整 内部人员引发的风险治理-外部监督下手外部监督的设立-第三方无利息关联组织的构成外部监督与最高层的联系机制外部监督的运作机制详解 实例:某大型制造企业的内部管理治理-设立外部调查组  全课总结:如何得到中立信息,如何防止权力造成的监管失效      

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