课程总览
一、中国宏观经济趋势：内外交困的 十字路口
- 1. 内部困境：四十年改革发展的得与失
- 2. 外部困境：美国不是逆全球化，而是去中国化
- 3. 宏观经济趋势对金融行业的影响
二、外部经济趋势：全球经济逆全球化与美国经济去中国化
- 1. 美国衰退：债务比率高企，贫富差距增大，社会阶层对立
- 2. 中国崛起：中国智造、一带一路与国际国内双循环驱动
- 3. 新冠疫情：全球疫情反复下的中国经济新常态
- 4. 俄乌战争：局部战争下的中国产业发展机会与挑战
三、中国金融监管趋势：行业改革步入深水区
- 1. 产品端变化——《资管新规》对资产管理业务的影响
- 2. 销售与服务端变化——《资管新规》对财富管理业务的影响
- 3. 《资管新规》后时代对银行业财富管理业务与产品销售服务的影响
- 4. 《资管新规》后时代对银行业企业能力的影响
四、宏观经济趋势与资产配置底层逻辑
- 1. 宏观经济影响金融利率走势
- 1. 利率水平由经济增速决定
- 2. 中国的未来经济增速是增长还是下降？
- 2. 金融体系在宏观趋势下的反应
- 1. 国际局势动荡+国内经济增长放缓导致整体经济发展产生波动
- 2. 宏观经济波动传导到金融体系的表现——利率下行
- 3. 利率下行的具体表现——各类金融产品（投资工具）定价利率的调整与增值利率的下行
- 3. 低利率时代投资的底层逻辑
- 1. 投资是投资标的的选择和风控组合
- 2. 什么投资工具才是是低利率时代投资+风控完美组合的投资品种？
五、6 大资产配置模型应用——通过配置模型切入资产配置话题
- 1. IMCI策略模型——适配投资风险偏好中立及积极的客户
- 2. 标准普尔模型——适配中产家庭且投资风险偏好中立及保守型的客户
- 3. 帆船模型——适配中高净值家庭且投资风险偏好中立及保守型的客户
- 4. 核心-卫星资产组合模型——适配高净值家庭且投资风险偏好中立及积极型的客户
- 5. 美林时钟模型——适配高净值家庭且投资风险偏好中立、积极、极度积极型的客户
- 6. 财富生命周期模型——适配超高净值家庭且投资风险偏好中立、积极、极度积极型客户
六、资产配置模型应用场景训练
- 1. 实操训练：小组分配模型+客户案例，进行模型讲解模拟演练+话术编写
- 2. 现场
- 演练：小组选派小组代表结合模型，以角色扮演的形式进行现场演练
- 3. 实操输出：FABE产品推荐逻辑+现场产品讲解展示（抽选）
七、金融产品KYP分析技术应用——如何各类金融产品的逻辑关系
